Noatum ha formalizado un acuerdo para adquirir la totalidad de las acciones de Sesé Auto Logistics, la división de Logística de Vehículos Terminados (FVL) perteneciente al Grupo Logístico Sesé, por un valor empresarial de 81 millones de euros. La transacción se prevé que se concrete en el primer trimestre de 2024, siempre sujeta a las aprobaciones regulatorias correspondientes.
Esta adquisición se traduce en una relación EV/EBITDA aproximada de 3,5 veces, calculada en base al EBITDA de los últimos doce meses hasta agosto de 2023 (LTM). La empresa registra ingresos cercanos a los 100 millones de euros y un margen EBITDA del 22,5%. Noatum tiene en consideración la perspectiva de normalización del mercado europeo de logística automotriz a medio plazo en esta operación.
Sesé Auto Logistics se dedica al transporte por carretera de vehículos ligeros y pesados y opera en cinco países europeos: España, Alemania, Polonia, República Checa y Hungría. Su flota de más de 200 camiones cubre toda Europa, recorriendo más de 30 millones de kilómetros anualmente. La compañía brinda servicios a destacados fabricantes de vehículos como Renault, Stellantis, Mazda, Daimler, BMW, PSA y MAN, entre otros. Un componente fundamental de esta operación radica en su tecnología y recursos destinados a optimizar la eficiencia y reducir el impacto ambiental de sus operaciones, incluyendo un sistema de gestión que proporciona visibilidad en tiempo real e integración con sistemas de clientes y proveedores para compartir información de manera automática.
La adquisición de Sesé Auto Logistics forma parte de la estrategia de Noatum para ofrecer una solución completa y vertical al sector automotriz bajo la marca Noatum Automotive, abarcando toda la cadena de valor logística, desde el transporte hasta la distribución y entrega final de vehículos a los clientes. Asimismo, esta operación generará sinergias significativas con las terminales portuarias de Noatum en España, proporcionando una solución logística integrada que fortalecerá los servicios de Noatum Automotive para fabricantes de vehículos (OEMs) y otros grupos de interés. Noatum Automotive mantiene su enfoque en la neutralidad estratégica en esta dirección.
El objetivo de Noatum es consolidarse como uno de los principales proveedores de servicios logísticos europeos para el sector de vehículos terminados. El mercado europeo de FVL tiene un valor estimado de 3.000 millones de euros, con un crecimiento anual previsto del 6% a medio plazo. Noatum tiene la intención de capitalizar esta oportunidad mediante la expansión de su red y capacidades en toda Europa tras la adquisición de Sesé Auto Logistics.